物联网是未来科技发展的重要方向，在5G等新兴信息技术变革的影响下，万物互联、万物智联的时代即将来临。2020年全球IoT物联网通信模组市场规模达到了246亿元，预计2027年将达到570亿元，年复合增长率(CAGR)为12.7%。

无线通信模组作为物联网智能终端的关键部件也将随之快速发展。而在技术创新更迭加速、市场竞争呈寡头格局的环境下，无线通信模组行业也将迎来新一轮“洗牌”。

无线通信模组企业业绩分化加剧

物联网加速发展下，国内模组厂商迎来巨大发展机遇。

首先，海外模组龙i头市占率下滑，本土厂商迅速抢占市场。全球蜂窝物联网模组出货量主要由3家国内厂商(广和通、日海智能和移远通信)以及4家海外厂商(SierraWireless、Telit、Gemalto、U-Blox)居前。ABIResearch统计数据显示，2015年至2019年，海外模组龙i头市场份额由65%跌至38%。同期中国厂商市占率快速攀升，从2015年的25%上升至2019年54%。

其次，我国政府持续出台政策推动物联网发展，引导2G/3G物联网向NB-IoT/4G/5G迁移。国内运营商也因此将物联网作为重点业务，连接数领跑全球蜂窝物联网赛道。

据Counterpoint统计，中国的电信、联通、移动三大运营商合计占全球蜂窝物联网连接数75%。在此趋势下，国产通信模组在海外市场的优势将持续扩大。

再者，芯片国产化且龙i头企业有意备货，本土模组企业产业链得到支撑。如前文显示，基带芯片占模组材料成本一半以上，是模组核心部件。华创证券上述研报指出，国产芯片崛起，将有效支撑本土模组产业链。

作为物联网智能终端的核心部件，无线通信模组是物联网和智能终端之间的连接纽

带，负责智能终端和网络层之间的数据传输，在物联网产业中处于中流砥柱的地位。

近日，诸多无线通信模组厂商陆续发布2020年业绩报告，业绩可谓“有人欢喜有人愁”。其中移远通信、广和通增速明显，高居榜i首。而日海智能、高新兴、有方科技业绩却显著下滑，高新兴更是连续2年亏损超11亿元。通信模组行业发展呈现两极化现象。

行业两极分化产业发展格局如何?

物联网产业链主要包括感知层、网络层、平台层、应用层四个环节。感知层从物理环境中完成原始数据收集，网络层完成信息传递与输送，平台层进行数据存储分析，业务管理部署，应用层集成终端应用，实现最终的信息互联互通。在行业新风口之上，无线通信模组行业业绩的两极分化，难免让人产生担忧。

其实早在2017年就出现行业业绩分化的迹象，在互联网产业化的浪潮中，中小无线组模厂商被兼并重组，具有丰厚资金的大厂通过兼并，实现自身更高效的管理和研发能力，如高新兴通过并购中兴物联和超高频RFID专项连接公司，实现物联网纵向一体化战略布局。

此外，随着信息技术的进步，4G、5G模组的开发需要大量资金，并且拥有较高的技术壁垒。这就导致具有雄厚资金，强大技术储备的龙i头企业能在竞争中获得较大优势，抢占更大的市场份额，使强者恒强、弱者愈弱的竞争局面凸显。

在未来1-2年中，以5G为代表的高速率、高性能、低延迟的无线通信模组的需求会日益增加，以满足未来5G赋能无人驾驶、智慧交通、智慧城市的需求。

未来通信模块会朝着更加集成化、小型化方向发展，越来越多的芯片、功能会集成进物联网模块中。

信息技术多元化的需求，会要求无线通信模组行业与诸多领域加强合作，降低生产和研发的成本，互取长处以加强自身竞争力。

总的来说，虽然无线通信模组行业存在竞争激烈等问题，但未来仍有广阔的发展空间。